L’acqu\u00e9reur accompagn\u00e9 par MBA Capital Caen : un fabricant de r\u00e9servoirs aluminium sur mesure et performants<\/h3>\n\n\n\n
ACGB est sp\u00e9cialis\u00e9 dans la conception et fabrication de r\u00e9servoirs en aluminium, innovants et intelligents pour r\u00e9pondre aux besoins du march\u00e9 des v\u00e9hicules de transport de biens et personnes (utilitaires, bus, poids-lourds, nautisme, a\u00e9ronautique, d\u00e9fense). Ses services d\u2019ing\u00e9nierie ont permis de consolider une expertise technique et de personnalisation qui va jusqu\u2019\u00e0 l\u2019homologation, pour r\u00e9pondre aux r\u00e8glementations en vigueur y compris \u00e0 l\u2019international <\/strong>(50% de ses 13.5M\u20ac de CA sont r\u00e9alis\u00e9s \u00e0 l\u2019export). Le site normand est organis\u00e9 pour r\u00e9aliser des petites et moyennes s\u00e9ries r\u00e9currentes avec les m\u00eames exigences que celles de plus grandes cadences m\u00e9canis\u00e9es ou robotis\u00e9es pour l\u2019industrie automobile et emploie 111 personnes. Parmi ses clients on compte VOLVO, SCANIA, MAN, IVECO, ARQUUS, NEXTER, BOSCH REXROTH, THALES, LAMBERET, LECAPITAINE, BENETEAU\u2026<\/strong><\/p>\n\n\n\n La mission de Val\u00e9rie Legentil<\/a>, dans le cadre de sa collaboration de longue date avec Sylvain Auvy le Pr\u00e9sident d’ACGB, a consist\u00e9 \u00e0 \u00e9valuer la cible et analyser la faisabilit\u00e9 du projet d’mergers and acquisitions<\/a> pour ensuite accompagner Sylvain dans toutes les \u00e9tapes du process de rapprochement<\/strong>. La valeur ajout\u00e9e de MBA Capital<\/a> s’est \u00e9galement illustr\u00e9e dans le montage financier malin pour que l\u2019op\u00e9ration puisse se r\u00e9aliser dans des conditions satisfaisantes pour tous.<\/p>\n\n\n\n L\u2019anticipation et la pr\u00e9paration de toutes les \u00e9tapes li\u00e9es au montage, valid\u00e9es avec les autres conseils pour optimiser les conditions de rachat de l’entreprise, ont permis de fournir un dossier complet aux banques et d\u2019obtenir les accords de financement rapidement pour rassurer aussi bien le c\u00e9dant que Sylvain Auvy tr\u00e8s attach\u00e9 au d\u00e9bouclage de l\u2019op\u00e9ration dans laquelle il se projetait. <\/em> M\u00eame si Patrick Guillerme, le c\u00e9dant, \u00e9tait pleinement convaincu par le projet industriel de Sylvain Auvy et son aptitude \u00e0 le mener \u00e0 bien, il \u00e9tait important de le rassurer quant aux capacit\u00e9s pour ACGB de reprendre une entreprise plus importante (CA 23M\u20ac en 2020, effectif 180 personnes) et une activit\u00e9 plus capitalistique. L\u2019affect est en effet une composante importante \u00e0 prendre en compte pour un dirigeant qui a cr\u00e9\u00e9 sa soci\u00e9t\u00e9 36 ans auparavant , aussi bien dans la conduite globale de l’op\u00e9ration que dans la phase de n\u00e9gociation.<\/p>\n\n\n\n Le Groupe OTS travaille principalement l\u2019acier avec une activit\u00e9 int\u00e9gr\u00e9e organis\u00e9e autour de trois m\u00e9tiers : la t\u00f4lerie industrielle (d\u00e9coupe-poin\u00e7onnage-pliage-soudure), la m\u00e9canique de pr\u00e9cision, le montage et la peinture (r\u00e9alis\u00e9e en interne ou avec sa soci\u00e9t\u00e9 s\u0153ur ABRATECH \u00e9galement reprise). La soci\u00e9t\u00e9 implant\u00e9e en Bretagne (56) r\u00e9alise sur plan de ses clients des ensembles m\u00e9canosoud\u00e9s complexes et de pi\u00e8ces m\u00e9caniques dont des r\u00e9servoirs en acier pour des engins de manutention industrielle, le BTP et l\u2019agriculture. Elle dispose d\u2019un parc machines tr\u00e8s comp\u00e9titif et d\u2019un savoir-faire reconnu par ses clients qui ont convaincu d’importants acteurs du march\u00e9 dont MANITOU, FENWICK, LIEBHERR, CLAAS, KHUN\u2026<\/strong><\/p>\n\n\n\n Depuis son origine et sa reprise en 2013 par Sylvain Auvy, ACGB n’a eu de cesse de convaincre les prospects d\u2019adopter des solutions en aluminium plus l\u00e9g\u00e8res pour r\u00e9pondre aux crit\u00e8res de r\u00e9duction des \u00e9missions de carbone. Parall\u00e8lement, la soci\u00e9t\u00e9 a identifi\u00e9 pour ses clients des march\u00e9s existants r\u00e9pondant aux besoins de fabrication de r\u00e9servoirs en acier ainsi que des offres de services compl\u00e9mentaires de sous-traitance, en ligne avec le savoir-faire et les capacit\u00e9s industrielles de Groupe OTS dont ACGB fait l’mergers and acquisitions<\/a>. Sylvain Auvy murissait son projet de croissance externe depuis 3 ans et travaillait d\u00e9j\u00e0 avec MBA Capital Caen<\/a>.<\/p>\n\n\n\n \u00ab Ma strat\u00e9gie de rapprochement repose sur une diversification sectorielle des activit\u00e9s et une offre commerciale sur des nouveaux segments d\u2019activit\u00e9 dont ceux issus de l\u2019innovation qui profitera aux 3 entit\u00e9s. Cette d\u00e9marche permet d\u2019\u00e9largir le portefeuille clients, le portefeuille produits et d\u2019atteindre ainsi un pallier de CA qui permettra d\u2019amortir la structure R&D lors d\u2019\u00e9ventuels \u00e0-coups de l\u2019\u00e9conomie qui est en perp\u00e9tuelle mutation. Elle s\u2019appuie sur des perspectives d\u2019activit\u00e9s nouvelles identifi\u00e9es \u00e0 court terme et sur une vision \u00e0 long terme dans le but de d\u00e9velopper les expertises existantes dans chacune des entit\u00e9s actuelles \u00bb<\/p>Sylvain Auvy, Pr\u00e9sident d’ACGB<\/cite><\/blockquote>\n\n\n\n ACGB travaille en effet depuis de nombreuses ann\u00e9es sur la mutation des \u00e9nergies alternatives<\/strong> pour le transport routier et sur la n\u00e9cessit\u00e9 d\u2019anticiper les \u00e9volutions technologiques afin de pr\u00e9parer l\u2019avenir de l’entreprise. Le projet \u00ab\u00a0Green Impact R\u00e9servoir Cryog\u00e9nique\u00a0\u00bb de la soci\u00e9t\u00e9 a d’ailleurs \u00e9t\u00e9 laur\u00e9at du plan de relance pour l\u2019industrie automobile en 2021. Ce projet de fabrication d\u2019une nouvelle g\u00e9n\u00e9ration de r\u00e9servoirs rentre dans sa phase d\u2019industrialisation, \u00e0 laquelle la soci\u00e9t\u00e9 Groupe OTS apporte \u00e9galement une r\u00e9ponse industrielle n\u00e9cessaire au lancement de la gamme.<\/p>\n\n\n\n Conseil de l’acqu\u00e9reur<\/strong><\/p>\n\n\n\n Advisors to the seller<\/strong><\/p>\n\n\n\nL’accompagnement \u00e0 l’acquisition de Val\u00e9rie Legentil de MBA Capital : technicit\u00e9 et confiance<\/h3>\n\n\n\n
![\"cession](\"https:\/\/mbacapital.com\/app\/uploads\/2022\/01\/groupeOTSABRATECH.png\")
<\/figure><\/div>\n\n\n\n
Les n\u00e9gociations ont alors pu \u00eatre men\u00e9es dans un climat de confiance et les diff\u00e9rentes \u00e9tapes se sont r\u00e9alis\u00e9es dans le calendrier pr\u00e9vu<\/em>.\u00a0\u00bb<\/p>Val\u00e9rie Legentil, MBA Capital Caen<\/cite><\/blockquote>\n\n\n\nLes synergies industrielles et commerciales comme motivation du rapprochement entre ACGB et Groupe OTS<\/h3>\n\n\n\n
Une d\u00e9marche d’innovation continue \u00e0 laquelle r\u00e9pond \u00e9galement l’acquisition accompagn\u00e9e par le conseil M&A MBA Capital Caen<\/h3>\n\n\n\n